The company manager was prosecuted for misappropriating funds for personal expenses.

misappropriating 是动词 misappropriate 的现在分词形式。misappropriate 由前缀 mis-（表示"错误地"）和动词 appropriate（挪用、占用）组成，意思是"不正当地挪用或盗用（资金等）"。在这里指"将公款用于非正当用途"的行为。